Швейцарское правительство близко к объявлению о сделке, в рамках которой UBS купит Credit Suisse, своего меньшего, осажденного конкурента, примерно за 1 миллиард долларов, сообщили в воскресенье три человека, осведомленные в этом вопросе.
Поглощение Credit Suisse является наиболее серьезным последствием на сегодняшний день беспорядков, которые распространились из-за краха Silicon Valley Bank в начале этого месяца. Но проблемы Credit Suisse в значительной степени возникли по ее собственной вине и связаны с многолетними скандалами и финансовыми ошибками, которые обошлись компании в миллиарды долларов торговых убытков и судебных штрафов.
Даже спасательный круг в размере 54 миллиардов долларов от Швейцарского национального банка, о котором было объявлено на прошлой неделе, не смог остановить падение доверия инвесторов, которое привело к падению акций Credit Suisse до рекордно низкого уровня. Переговоры между Credit Suisse и гораздо более сильным UBS активизировались на прошлой неделе, поскольку швейцарские банковские власти стремились избежать хаотичного роспуска Credit Suisse.
По условиям предлагаемой сделки UBS выплатит лишь небольшую часть от примерно 8,8 млрд швейцарских франков, или 9,5 млрд долларов, в которые Credit Suisse был оценен в пятницу, говорят эти источники. Они предупредили, что условия все еще обсуждаются в последнюю минуту, и переговоры могут потерпеть неудачу.
Представители Credit Suisse и Швейцарского национального банка отказались от комментариев, в то время как с представителями UBS и Finma, швейцарского финансового регулятора, связаться не удалось.
Ожидается, что швейцарское правительство позволит обойти некоторые финансовые правила, в частности, шестинедельный период консультаций с акционерами UBS, прежде чем любая сделка может быть одобрена.
Этот шаг представляет собой раскручивание 166-летней организации, созданной для финансирования железнодорожной сети Швейцарии, которая поднялась в высшие финансовые эшелоны, время от времени стоя лицом к лицу с американскими титанами, такими как JPMorgan Chase. Но Credit Suisse на протяжении многих лет был омрачен скандалами — от отмывания денег до ошибочных торговых ставок — которые заставили его шататься от убытков и нанесли ущерб его репутации.
В последние месяцы банк изо всех сил пытался оправиться, но два события на прошлой неделе способствовали падению Credit Suisse. Во-первых, во вторник банк сообщил о «существенных недостатках» в своей финансовой отчетности. И, во-вторых, это было вызвано широкой и усиливающейся паникой вокруг состояния банков: поскольку акции кредиторов по всему миру упали после краха Silicon Valley Bank и Signature Bank, рынки стали особенно настороженно относиться к Credit Suisse.
Цены на акции и облигации Credit Suisse резко упали всю неделю, как и стоимость страхования его долга от дефолта, несмотря на усилия швейцарских регуляторов укрепить доверие инвесторов. В четверг Credit Suisse заявил, что получит спасательный круг в размере 54 миллиардов долларов от швейцарского центрального банка в надежде предотвратить катастрофу.
Подробности предполагаемой сделки с UBS ранее сообщал Файнэншл Таймс.
Это развивающая история. Следите за обновлениями.
